الدولار الأسترالي يصعد مع تزايد رهانات رفع الفائدة وترقب بيانات التضخم الأمريكية

ارتفع زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD بنسبة 0.17% خلال تعاملات الجمعة، ليتداول بالقرب من مستوى 0.7170، مدعومًا بشكل رئيسي بتزايد توقعات الأسواق بشأن إمكانية رفع بنك الاحتياطي الأسترالي RBA لأسعار الفائدة مجددًا.

وجاء هذا الدعم للعملة الأسترالية بعد سلسلة من التصريحات المتشددة من مسؤولي البنك المركزي، والتي عززت الاعتقاد بأن دورة التشديد النقدي في أستراليا قد تستمر خلال الفترة المقبلة.

وقالت مساعدة محافظ بنك الاحتياطي الأسترالي سارة هنتر، يوم الثلاثاء، إن البنك قد يكون مضطرًا إلى رفع أسعار الفائدة مرة أخرى إذا اتضح أن التضخم أكثر استمرارًا مما كان متوقعًا. وأبقت هذه التصريحات الباب مفتوحًا أمام احتمال رفع الفائدة خلال اجتماع سبتمبر/أيلول.

كما اتخذ نائب محافظ البنك أندرو هاوزر موقفًا متشددًا، مشيرًا إلى أن التضخم لا يزال يمثل مشكلة رئيسية للاقتصاد الأسترالي، ومؤكدًا استعداد البنك لاتخاذ المزيد من إجراءات رفع الفائدة إذا اقتضت الظروف الاقتصادية ذلك.

وبناءً على هذه التطورات، رفعت الأسواق تقديراتها لاحتمال زيادة سعر الفائدة الرسمي OCR إلى 4.6% خلال الاجتماع المقبل للبنك الاحتياطي الأسترالي، لتصل إلى 72%، مقارنة بـ54% في بداية الشهر، وفقًا لأداة RBA Rate Tracker. وساهم ارتفاع هذه الاحتمالات في دعم الدولار الأسترالي ودفع زوج AUD/USD إلى مستويات أعلى.

في المقابل، لا تزال البيانات الأمريكية القوية المتعلقة بالتضخم تلقي بظلالها على توقعات السياسة النقدية في الولايات المتحدة. فقد أظهرت بيانات مكتب إحصاءات العمل BLS الصادرة يوم الخميس ارتفاع مؤشر أسعار المنتجين PPI بنسبة 5.4% على أساس سنوي خلال أغسطس/آب، مقابل 4.8% في القراءة السابقة، متجاوزًا توقعات الأسواق البالغة 5.3%.

وعلى أساس شهري، ارتفع مؤشر أسعار المنتجين بنسبة 0.4% خلال أغسطس، بما يتوافق مع التوقعات، في حين زاد المؤشر الأساسي بنسبة 0.2%، وهي قراءة جاءت أقل قليلًا من تقديرات السوق.

وأدت قوة بيانات التضخم الأمريكية إلى استمرار الرهانات على تشديد السياسة النقدية من جانب الاحتياطي الفيدرالي. ووفقًا لأداة FedWatch التابعة لمجموعة CME، تسعر الأسواق حاليًا احتمالًا يقارب 70% لرفع أسعار الفائدة الأمريكية بمقدار 25 نقطة أساس خلال الاجتماع المقبل.

وتتجه الأنظار الآن إلى بيانات مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي CPI المقرر صدورها في وقت لاحق من يوم الجمعة، والتي تمثل آخر بيانات تضخم رئيسية قبل اجتماع الاحتياطي الفيدرالي الأسبوع المقبل. وتتوقع الأسواق ارتفاع التضخم الرئيسي إلى 3.4% على أساس سنوي خلال أغسطس/آب، بينما يُرجح أن يسجل التضخم الأساسي 2.4%.

وقد تؤدي أي مفاجأة في بيانات التضخم، سواء جاءت أعلى أو أقل من التوقعات، إلى إعادة تسعير توقعات أسعار الفائدة الأمريكية، وهو ما قد يحدد الاتجاه التالي لزوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي.

التحليل الفني لزوج AUD/USD

يتداول زوج AUD/USD بالقرب من 0.7171 على الرسم البياني للساعة، مع احتفاظه بميل صعودي محدود، لكنه لا يزال أسفل المتوسط المتحرك البسيط لـ200 فترة عند 0.7192 والمتوسط المتحرك البسيط لـ100 فترة عند 0.7206. ويحاول الزوج الاستقرار بعد اختراق القناة الهابطة، التي تحولت إلى مستوى مقاومة قريب من 0.7162.

ويبلغ مؤشر القوة النسبية RSI لفترة 14 نحو 46، أي دون مستوى 50، وهو ما يعكس استمرار ضعف الزخم الصعودي نسبيًا، في الوقت الذي لا يزال فيه السعر تحت ضغط منطقة المتوسطات المتحركة المتقاربة.

وعلى الجانب الصاعد، تقع المقاومة الفورية عند 0.7176، قبل الوصول إلى المتوسط المتحرك البسيط لـ200 فترة عند 0.7192، ثم المتوسط المتحرك البسيط لـ100 فترة بالقرب من 0.7206. وتشكل هذه المستويات مجتمعة منطقة مقاومة قوية، وسيحتاج الزوج إلى اختراقها لتخفيف الضغوط السلبية الحالية وتعزيز فرص استمرار الصعود.

أما في الاتجاه الهابط، فيظهر الدعم الأول عند خط الاتجاه المستعاد بالقرب من 0.7162، يليه مستوى الدعم الأفقي عند 0.7150. وقد يؤدي كسر مستوى 0.7150 إلى تجدد الضغوط البيعية وفتح المجال أمام الزوج لمزيد من التراجع على الإطار الزمني للساعة.